---
status: seed
type: concept
tags:
- finance
- investments
- portfolio
created: 2026-05-18
updated: 2026-05-18
source:
- '[[458a0596-ee1c-43dc-9c4e-de29c9df919c]]'
- '[[4a28d0a1-8393-4b0c-b528-ec4d42dca0f0]]'
- '[[e74de470-d705-4000-80d0-5daecd564267]]'
aliases:
- Инвестиционный портфель
---
# Инвестиционный портфель

Инвестиционный портфель — набор активов, собранный под цель, горизонт и [[Риск-профиль инвестора]]. Успех зависит не от одной удачной идеи, а от доходности и устойчивости всего набора активов.

## С чего начать

1. Определить цель: накопление капитала, защита от инфляции, пассивный доход, обучение рынку.
2. Определить горизонт: когда деньги понадобятся.
3. Определить риск-профиль.
4. Разложить портфель по ролям активов.
5. Задать правила пополнения, ребалансировки и фиксации прибыли.

## Роли активов

- ликвидность: кэш, денежный рынок, короткие [[Облигации]];
- защита: ОФЗ, надежные облигации, [[Золото в портфеле]];
- доход: корпоративные облигации инвестиционного уровня, [[Дивидендный портфель]];
- рост: [[Акции]], фонды акций, индексные инструменты;
- валютная защита: замещающие/квазивалютные облигации, золото, частично [[Криптовалюты как инвестиционный актив]].

## Диверсификация

Диверсификация снижает риск, потому что разные активы реагируют на события по-разному. Полезно диверсифицировать:

- по классам активов;
- по эмитентам;
- по секторам;
- по валютам;
- по срокам погашения облигаций;
- по стратегиям.

## Практические правила

- Не начинать с плечей и сложных инструментов.
- Не концентрироваться в одном эмитенте или секторе.
- Не покупать длинные облигации без понимания дюрации.
- Не держать весь портфель в одном классе активов.
- Фиксировать причину покупки до сделки.
- Отделять инвестиционную стратегию от [[Трейдинг|трейдинговой]].

## Связанные заметки

- [[Инвестиции - MOC]]
- [[Управление инвестиционным портфелем]]
- [[Индексное инвестирование]]
- [[Инвестиционные фонды]]